Les autorités américaines frappent fort pour protéger les dépôts
Les autorités américaines ont annoncé dimanche une série de mesures pour rassurer les particuliers et les entreprises sur la solidité du système bancaire américain et vont notamment garantir le retrait de l’intégralité des dépôts de la banque en faillite Silicon Valley Bank (SVB).
Outre SVB, elles vont permettre l’accès à tous les dépôts d’un autre établissement, Signature Bank, qui a été fermé d’office par le régulateur, à la surprise générale, selon un communiqué.
La Réserve fédérale américaine (Fed) s’est également engagée à prêter les fonds nécessaires à d’autres banques qui en auraient besoin pour honorer les demandes de retraits de leurs clients.
Ces mesures ont été prises conjointement par la secrétaire au Trésor, Janet Yellen, la Fed et l’Agence de garantie des dépôts (FDIC), après consultation avec le président américain, Joe Biden, selon le communiqué.
L’ensemble du dispositif témoigne des turbulences qui menacent le système bancaire américain, perturbé par le resserrement monétaire de la Fed à marche forcée.
La hausse des taux a mis sous pression les banques, qui prêtent souvent à long terme, mais empruntent à court terme, les taux courts étant actuellement très supérieurs aux taux longs.
Elle a aussi incité des clients à placer leur argent dans des produits financiers mieux rémunérés que les comptes courants et a bousculé le secteur des nouvelles technologies.
La vague de retraits qui a suivi a provoqué la défaillance de trois banques la semaine dernière
Il s’agit de SVB, de Signature Bank, mais aussi de Silvergate Bank, plus petite, mais connue pour ses liens privilégiés avec le milieu des cryptomonnaies.
La new-yorkaise Signature Bank est la 21e banque américaine, avec des actifs estimés par la Fed à 110 milliards de dollars à la fin de 2022 et 88 milliards de dollars de dépôts.
Sa défaillance est la troisième en importance de l’histoire des États-Unis, derrière SVB et Washington Mutual, en 2008.
« Aujourd’hui, nous prenons des mesures décisives pour protéger l’économie américaine en renforçant la confiance dans notre système bancaire », ont indiqué la Fed, le Trésor et la FDIC dans leur communiqué.
« Cette initiative va permettre au système bancaire américain de continuer à jouer son rôle vital de protection des dépôts et d’accès au crédit pour ménages et entreprises », ont-ils poursuivi.
« Pas 2008 »
Après l’annonce de la prise de contrôle de SVB par la FDIC, vendredi, beaucoup s’étaient inquiétés du sort des dépôts bloqués par la défaillance de l’établissement.
En effet, 96 % d’entre eux n’étaient pas couverts par la garantie traditionnelle des dépôts, qui assure jusqu’à 250 000 $ par client et par banque.
« Le système bancaire est beaucoup plus résilient et doté d’une bien meilleure assise qu’avant la crise financière », a martelé un responsable du Trésor. « Pour être clair, la situation n’est pas celle de 2008. »
« Les actions de la Fed ce week-end sont destinées à mettre fin aux perturbations dans le secteur bancaire et le système financier qui s’étaient manifestées rapidement ces derniers jours », a expliqué un responsable de la Fed.
L’ensemble des mesures dévoilées dimanche étaient « nécessaires pour traiter le risque systémique que nous avons observé sur les marchés financiers », a-t-il ajouté.
Parallèlement, les autorités américaines ont mis aux enchères SVB avec l’objectif de trouver un repreneur au plus vite.
L’élu démocrate de Californie à la Chambre des représentants Josh Harder a confirmé la tenue d’enchères au site d’information Axios, estimant que la limite de dépôt des offres, initialement fixée dimanche à 14 h (heure de l’Est), pourrait être repoussée.
La course contre la montre engagée par les autorités américaines rappelle le week-end des 13 et 14 septembre 2008.
Elles avaient alors échoué à trouver un repreneur pour la banque Lehman Brothers, la poussant au dépôt de bilan le lundi, avec des conséquences dramatiques pour le secteur financier et l’économie tout entière.
Outre la stabilité du système bancaire, beaucoup se disaient préoccupés par les répercussions de la faillite de SVB sur le secteur technologique américain, mais aussi au-delà.
SVB se targuait d’avoir pour clients « près de la moitié » des entreprises technologiques et des sciences du vivant financées par des investisseurs américains.
Les dépôts de SVB montaient autour de 170 milliards de dollars, selon un document publié mercredi par l’établissement, mais des retraits colossaux sont intervenus depuis.
« Beaucoup de déposants sont de petites entreprises qui ont besoin de pouvoir accéder à leurs fonds pour payer leurs factures et elles emploient des dizaines de milliers de personnes » aux États-Unis, a relevé Janet Yellen, dimanche, sur la chaîne CBS.
Dimanche, le ministre britannique des Finances, Jeremy Hunt, avait estimé que la chute de SVB posait un « risque sérieux » pour le secteur techno de son pays.
Janet Yellen avait écarté dimanche un sauvetage de SVB par l’entremise d’une injection d’argent public.
La solution annoncée dimanche protège les déposants, mais « les investisseurs [actionnaires] de ces deux banques [SVB et Signature Bank] vont tout perdre » et leurs dirigeants seront remplacés, a souligné le responsable de la Fed.
Le BSIF prend le contrôle de la succursale canadienne
Le Bureau du surintendant des institutions financières du Canada (BSIF) a pris le contrôle temporaire des actifs de la succursale canadienne de Silicon Valley Bank. Il a aussi signifié son intention de prendre le contrôle permanent des actifs de l’institution, en plus de demander au Procureur général du Canada de requérir une ordonnance de liquidation. Même si son siège social est aux États-Unis, Silicon Valley Bank exerce ses activités au Canada à titre de succursale de banque étrangère, à partir de Toronto. Au Canada, elle offre principalement des prêts aux grandes entreprises et n’accepte pas de dépôts commerciaux ni de dépôts de particuliers. Silicon Valley Bank a aussi une antenne à Montréal depuis 2021.
– La Presse Canadienne